Melhores plataformas de Banking as a Service no Brasil

Última atualização: 28 de julho de 2026

Principais lições deste artigo

• O mercado brasileiro de Banking as a Service tende a dobrar até 2032, impulsionado pela Resolução Conjunta CMN BCB nº 16/2025, que exige adequação até dezembro de 2026.

• Banking as a Service permite que empresas sem licença própria ofereçam contas digitais, Pix e cartões sob a licença do provedor, com implementação em até três meses.

• Core Banking representa a evolução natural. Empresas reguladas podem integrar suas próprias licenças à infraestrutura do parceiro sem trocar de tecnologia.

• Critérios decisivos na escolha incluem cobertura de licenças, automação de relatórios regulatórios, SLAs de disponibilidade e qualidade da documentação de APIs.

• Para acelerar sua estratégia de Banking as a Service em 2026, conheça a solução completa da Celcoin.

O que é BaaS, Core Banking, licenças regulatórias e Open Finance?

Banking as a Service é o modelo em que empresas não financeiras ou fintechs sem licença própria oferecem produtos bancários utilizando a infraestrutura regulatória e tecnológica de uma instituição autorizada pelo Banco Central. Contas digitais, Pix, cartões, boletos e crédito ficam disponíveis via APIs, sem que a empresa contratante precise obter sua própria licença.

Core Banking é a evolução desse modelo. No Banking as a Service tradicional, a empresa opera sob a licença do provedor. No Core Banking, empresas já reguladas integram suas próprias licenças à infraestrutura tecnológica do parceiro. Esse arranjo mantém conformidade, eficiência operacional e escalabilidade sem reconstruir sistemas do zero.

As licenças regulatórias relevantes no Brasil incluem a de Instituição de Pagamento e a de Instituição Financeira, ambas autorizadas pelo Banco Central. Obter uma licença de Instituição de Pagamento exige requisitos de capital, um processo de autorização que pode levar vários meses e investimentos em tecnologia. Banking as a Service reduz essa barreira de entrada para empresas em estágio inicial.

Open Finance é o ecossistema regulado pelo Banco Central que permite o compartilhamento de dados financeiros com consentimento do usuário entre instituições. A portabilidade de crédito no âmbito do Open Finance entrou em vigor em fevereiro de 2026 e ampliou as possibilidades de personalização de produtos financeiros sobre infraestrutura de Banking as a Service.

Como funciona na prática a integração de uma plataforma BaaS

Com Banking as a Service, uma empresa pode ter seu produto financeiro em produção em até três meses via integração por APIs, operando sob a licença do provedor e com capital inicial próximo de zero. Esse prazo se distribui em etapas claras de implementação.

1. Homologação em ambiente sandbox, com simulação de rejeições, timeouts e estados pendentes.

2. Piloto limitado com acompanhamento de métricas de conversão e risco.

3. Expansão gradual por perfis de clientes.

4. Integração de módulos adicionais conforme a maturidade do produto.

A integração via APIs costuma cobrir onboarding e KYC, motor antifraude, gestão de contas, iniciação de pagamento, conciliação e relatórios, além de webhooks para eventos em tempo real. Do ponto de vista técnico, APIs de pagamento confiáveis devem apresentar baixa latência em produção, alta disponibilidade e webhooks nativos.

Um atraso na construção de infraestrutura própria pode representar perda relevante de receita para um produto com projeção de crescimento mensal. A escolha da plataforma impacta diretamente o tempo de geração de receita.

Conheça a infraestrutura de Banking as a Service da Celcoin para reduzir prazos de lançamento e custo de desenvolvimento.

Panorama regulatório 2026 do Banco Central

A Resolução Conjunta CMN BCB nº 16/2025 atribui ao provedor de Banking as a Service responsabilidade regulatória integral. A norma exige governança corporativa robusta, gestão de riscos, controles internos e segurança da informação compatíveis com os serviços prestados.

Os principais requisitos incluem:

• Requisitos de capital para provedores autorizados de Banking as a Service.

• Envio de relatórios estruturados como DIMP e COSIF ao Banco Central.

• Implementação de controles de risco, cibersegurança e transparência contratual.

• Identificação clara da instituição provedora em todos os contratos, canais de comunicação e instrumentos de pagamento.

• Prazo de adequação até 31 de dezembro de 2026 para operações já existentes.

Empresas sem licença própria, como ERPs, marketplaces e varejistas, não precisam de autorização do Banco Central para oferecer serviços financeiros quando contratam um provedor autorizado e regulado. A empresa tomadora pode contratar serviços de apenas um provedor, que permanece como único responsável perante o Banco Central.

O descumprimento das regras após dezembro de 2026 expõe provedor e tomadora a sanções do Banco Central, como advertências, multas, inabilitação de administradores e cassação de licença.

Critérios de avaliação de plataformas de Banking as a Service

A seleção de uma plataforma de Banking as a Service deve considerar dimensões técnicas, regulatórias e operacionais. A tabela a seguir organiza os critérios por perfil de empresa e mostra como fintechs priorizam migração para licença própria, enquanto varejistas, marketplaces e ERPs tendem a focar em operação sob a licença do provedor.

Critério	Fintech / banco digital	Varejista / marketplace	ERP
Cobertura de licenças	Licença própria ou do provedor, com possibilidade de migração para Core Banking	Operação sob licença do provedor	Operação sob licença do provedor
Automação de relatórios regulatórios	DIMP, COSIF, Cadocs, CCS, SCR	Relatórios exigidos pelo provedor	Relatórios integrados ao ERP
Tempo de implementação	Semanas a três meses	Semanas a três meses	Semanas a três meses
Escalabilidade	Crescimento até licença própria	Suporte a volumes sazonais	Base de clientes distribuída

Os critérios técnicos e regulatórios para avaliação de provedores incluem criptografia de dados, monitoramento contínuo, políticas de acesso, APIs seguras, documentação clara e capacidade de integração rápida. Além disso, a camada de APIs é o requisito técnico mais crítico de uma plataforma de Banking as a Service, pois define quais serviços bancários podem ser expostos a terceiros e com que facilidade se integram.

Erros comuns ao escolher uma plataforma de Banking as a Service

A escolha de uma plataforma de Banking as a Service envolve riscos que afetam operação e conformidade. Os erros mais frequentes são:

• Ignorar a jornada regulatória: contratar um provedor que não acompanha a evolução da empresa para licença própria impede a continuidade da operação na mesma infraestrutura e gera uma migração custosa no futuro.

• Subestimar o compliance automatizado: mesmo quando a responsabilidade regulatória primária recai sobre o provedor, a empresa tomadora permanece exposta a violações de LGPD e falhas operacionais, o que exige processos e ferramentas de conformidade bem estruturados.

• Operar com contas não individualizadas: estruturas de conta bolsão misturam patrimônio de clientes com o da instituição, o que contraria normas do Banco Central e aumenta o risco em situações de estresse financeiro.

• Desconsiderar SLAs de disponibilidade: provedores precisam manter monitoramento 24 horas por dia, sete dias por semana, e SLAs claros de uptime e suporte técnico para evitar indisponibilidades que afetam receita e experiência do usuário.

• Fragmentar fornecedores: múltiplos parceiros de infraestrutura elevam a complexidade operacional, o risco de inconsistência regulatória e o custo de gestão de integrações.

• Negligenciar a documentação de APIs: ferramentas para desenvolvedores exigem documentação completa de endpoints, autenticação, códigos de erro e padrões de integração, além de ambientes sandbox e SDKs. Documentação insuficiente aumenta esforço de engenharia e tempo de homologação.

Evite esses erros com a infraestrutura completa da Celcoin para Banking as a Service.

Aplicações por perfil de empresa

Cada perfil de empresa utiliza Banking as a Service para resolver desafios específicos.

Fintechs e bancos digitais precisam de um parceiro que acompanhe sua evolução desde a operação sob licença de terceiros até a obtenção e integração de licença própria. A prioridade é lançar produtos com rapidez, manter conformidade contínua e escalar sem trocar de infraestrutura.

Varejistas de grande porte buscam consolidar serviços financeiros em uma única plataforma para melhorar a experiência do cliente e criar novas fontes de receita. O software de finanças embarcadas representa um segmento em expansão no mercado sul-americano de Banking as a Service.

ERPs precisam integrar serviços financeiros diretamente em suas plataformas de gestão para aumentar retenção de clientes, diferenciar o produto e gerar nova linha de receita sem arcar com os custos de obtenção de licença própria.

Marketplaces demandam splitting de recebíveis, contas digitais para lojistas e liquidação automatizada, com ambiente regulatório claro e rastreabilidade de cada transação.

A solução full-stack da Celcoin

A Celcoin opera com portfólio completo de licenças e tecnologia proprietária, oferecendo APIs modulares para que empresas provejam serviços bancários completos. A plataforma cobre toda a jornada. Empresas sem licença própria operam sob a licença da Celcoin no modelo Banking as a Service. Empresas já reguladas integram suas licenças ao Core Banking da Celcoin e mantêm a mesma base tecnológica ao longo do crescimento.

Essa infraestrutura full-stack já opera em escala. A Celcoin medeia mais de R$ 30 bilhões em transações mensalmente e atende mais de 6 mil clientes entre fintechs, bancos digitais, ERPs e varejistas, incluindo Neon, BTG Pactual, Banco Pan, PagSeguro e Sky.

A Celcoin não oferece empréstimos para consumidores. A Celcoin fornece a infraestrutura tecnológica para que empresas ofertem produtos de crédito aos seus clientes.

A plataforma da Celcoin oferece um conjunto integrado de funcionalidades com benefícios diretos para o negócio:

• APIs modulares: permitem integrações mais rápidas e reduzem custos e prazos de desenvolvimento.

• Experiência e suporte ao desenvolvedor: documentação, SDKs e sandboxes reduzem ciclos de integração e esforço de engenharia.

• Capacidade de lançamento rápido: módulos pré construídos e entrega via SaaS aceleram lançamentos e antecipam a geração de receita.

• Distribuição white label e embutida: possibilita ofertar produtos financeiros com marca própria em diferentes jornadas.

• Escalabilidade com confiabilidade: solução em nuvem com alta disponibilidade mantém serviços funcionando em picos de volume e protege a receita.

• Cobertura de pagamentos e crédito: oferta de pagamentos e emissão de crédito aumenta conversão, receita por usuário e fidelização.

• Acesso a dados e personalização: dados e análises via Open Finance permitem ofertas personalizadas e melhoram conversão e retenção.

• Compliance e conformidade: KYC, AML e relatórios integrados reduzem risco regulatório e encurtam ciclos de vendas.

• Prevenção de fraude e controles de risco: monitoramento com uso de IA e autenticação robusta reduzem estornos, perdas e exposição regulatória.

• Ecossistema de parceiros: parcerias e integrações com bancos, redes e fintechs ampliam cobertura de serviços e aceleram a entrada no mercado.

Perguntas frequentes sobre plataformas BaaS em 2026

O que muda para empresas que já operam Banking as a Service antes de 2026?

Empresas que já operavam Banking as a Service antes de fevereiro de 2026 têm prazo de adequação até 31 de dezembro de 2026, conforme a Resolução Conjunta CMN BCB nº 16/2025 apresentada na seção de panorama regulatório. A norma exige que o provedor atenda a requisitos de capital, implemente estruturas de governança, controles de risco e cibersegurança e envie relatórios estruturados como DIMP e COSIF ao Banco Central. Empresas tomadoras, como ERPs, varejistas e marketplaces, não precisam de autorização própria, mas devem garantir que o provedor esteja autorizado e em conformidade. O descumprimento expõe ambas as partes a sanções, incluindo multas e cassação de licença.

Uma empresa sem licença própria pode oferecer contas digitais, Pix e cartões?

Uma empresa sem licença própria pode oferecer esses serviços ao operar no modelo de Banking as a Service. Nesse arranjo, a empresa utiliza a licença do provedor autorizado pelo Banco Central. O portfólio pode incluir contas digitais para pessoas físicas e jurídicas, Pix, TED, boletos, cartões pré e pós pagos e outros produtos. A responsabilidade regulatória perante o Banco Central recai integralmente sobre o provedor, que deve estar identificado em contratos e instrumentos de pagamento. A empresa tomadora pode operar com marca própria, desde que a identificação do provedor seja clara para o usuário final.

Qual é a diferença entre Banking as a Service e Core Banking na prática?

No Banking as a Service, a empresa opera sob a licença do provedor e utiliza sua infraestrutura tecnológica e regulatória para oferecer serviços financeiros. Esse modelo atende empresas que ainda não possuem licença própria e precisam entrar rapidamente no mercado. No Core Banking, a empresa já possui licença de Instituição de Pagamento ou Instituição Financeira e integra essa licença à infraestrutura do parceiro. A operação passa a ter autonomia regulatória, mas mantém a mesma base tecnológica. A Celcoin oferece ambos os modelos, o que permite que a empresa evolua sem trocar de parceiro ou reconstruir a operação.

Quanto tempo leva para implementar uma plataforma BaaS e quais são os fatores determinantes?

O tempo de implementação costuma variar de uma semana a três meses, como detalhado na seção sobre integração prática. O prazo depende da complexidade da estrutura existente, do número de módulos financeiros a integrar e da profundidade da homologação necessária. Empresas que partem do zero com poucos produtos tendem a ir a produção mais rapidamente. Migrações de sistemas legados ou integrações com múltiplos ERPs e sistemas internos podem estender o cronograma. O provedor precisa oferecer ambiente sandbox fiel à produção, documentação completa de APIs, SDKs e suporte técnico dedicado para reduzir o ciclo de integração. A Celcoin conta com equipe especializada para suporte em implementações e migrações.

Como o Open Finance impacta a escolha de uma plataforma BaaS em 2026?

Open Finance amplia as possibilidades de personalização de produtos financeiros sobre infraestrutura de Banking as a Service. Com a portabilidade de crédito em vigor desde fevereiro de 2026, empresas que operam Banking as a Service podem acessar dados financeiros consentidos de seus clientes para oferecer condições mais competitivas em crédito, seguros e investimentos. A plataforma escolhida precisa ter infraestrutura de Open Finance integrada, com APIs compatíveis com os padrões do Banco Central, widget de jornada alinhado ao Guia UX do Bacen e relatórios regulatórios automatizados. A Celcoin atua como participante direta no Pix e como iniciadora de pagamentos no Open Finance, oferecendo essa infraestrutura para empresas reguladas e não reguladas.

Conclusão: como escolher o parceiro certo para 2026

O cenário regulatório de 2026 torna a escolha da plataforma de Banking as a Service uma decisão estratégica de longo prazo. A Resolução Conjunta CMN BCB nº 16/2025 consolidou as regras do setor e definiu um prazo claro de adequação. Empresas que escolhem um provedor sem capacidade de acompanhar sua jornada regulatória, do Banking as a Service ao Core Banking com licença própria, tendem a enfrentar custos de migração, risco de não conformidade e perda de tempo de mercado.

Os critérios determinantes incluem cobertura de licenças, automação de relatórios regulatórios, tempo de implementação, escalabilidade de infraestrutura, qualidade das APIs e suporte técnico especializado. Um parceiro único que cubra toda essa jornada reduz fragmentação, diminui risco e acelera o lançamento de produtos financeiros.

Conheça a plataforma da Celcoin, que acompanha sua jornada do Banking as a Service ao Core Banking.